Regelmäßig entstehen neue Kryptowährungsprojekte, die jeweils Kapital suchen. Es ist jetzt immer üblicher, dass diese Projekte Token während Crowdfunding- oder Münzangebotsveranstaltungen anbieten.
Der Wert dieser Token schwankt im Laufe der Zeit und wird von verschiedenen Faktoren bestimmt, darunter Angebot und Nachfrage. Krypto-Vesting wird eingesetzt, um diesen Wert zu stabilisieren. Aber was genau ist Krypto-Vesting?
Was ist Krypto-Vesting?
Krypto-Vesting tritt auf, wenn Token für Projektmitglieder und frühe Investoren für eine bestimmte Zeit gesperrt sind, um danach freigegeben zu werden.
In der traditionellen Finanzlandschaft ist es üblich, dass Unternehmen ihren Mitarbeitern Eigenkapital anbieten. Wenn diese Mitarbeiter jedoch gleichzeitig auf ihre Aktien zugreifen oder sie auszahlen, kann dies Verkaufsdruck erzeugen und die Aktienkurse ziehen. Infolgedessen setzen Unternehmen in der Regel Vesting ein, um den Besitz und die Nutzung der zugesagten Vermögenswerte zu verzögern. Crypto Vesting ist die Krypto-Version davon.
Es kann mit einem vorläufigen Belohnungspaket verglichen werden, das an die ersten Mitwirkenden eines Kryptoprojekts vergeben wird, sobald es Fuß gefasst hat.
Wie funktioniert Krypto-Vesting?
Crypto Vesting beschäftigt intelligente Verträge um die gehaltenen Token freizugeben, wenn ein Projekt bestimmte vordefinierte Meilensteine erreicht. Die Meilensteine, die von den Gründungsmitgliedern des Projekts definiert wurden, könnten dauerbasiert sein (wie lange seit Projektbeginn vergangen) oder phasenbasiert (Abschluss bestimmter Phasen im Projekt).
Ein Vesting-Zeitplan wird verwendet, um die zeitgebundene Freigabe der gehaltenen Token zu erreichen. Dieser Zeitplan legt die Dauer und den Prozentsatz des Token fest, der an jeden Frühinvestor ausgezahlt werden soll, sowie den Zeitpunkt, ab dem er die Token, die er besitzt, verkaufen kann anfängliches Münzangebot (ICO)-Zeitraum.
Der Zeitrahmen der Freigabe wird Token-Sperr- oder Vesting-Periode genannt. Dieser Zeitraum kann von sechs Monaten bis zu einigen Jahren nach der Markteinführung des Tokens reichen. Vesting-Zeitpläne ermöglichen die Freigabe eines bestimmten Prozentsatzes des gehaltenen Tokens alle sechs bis achtzehn Monate oder sogar noch mehr.
Einfach ausgedrückt funktioniert Krypto-Vesting, indem Token für einen vorher festgelegten Zeitraum gesperrt werden. Während dieser Zeit können Sie auf den Vesting-Betrag erst nach Ablauf der Vesting-Periode zugreifen.
Krypto-Vesting-Zeitpläne: Wie Token freigegeben werden
Der Krypto-Vesting-Zeitplan ist ein wesentlicher Bestandteil der Roadmap eines Projekts, sodass Investoren, Mitarbeiter und andere Interessengruppen planen können, wann sie ihre Coins erhalten. Der typische Vesting-Zeitplan beginnt mit einem Vesting-Startdatum und mehreren Vesting-Perioden unterschiedlicher Länge.
Nach dem Startdatum der Zuteilung endet jeder Zeitraum am entsprechenden Enddatum der Zuteilung. Am Ende jeder Sperrfrist können Sie je nach Vertragsbedingungen über das Ihnen zugeteilte Vermögen verfügen. Nach dem definierten Zeitraum erhalten Sie den vereinbarten Prozentsatz der Token in Ihrem Kryptowährungs-Wallet. Diese freigegebenen Token können nun nach Ihren Wünschen gehandelt, verkauft, getauscht oder stillgelegt werden.
Je nach Häufigkeit und Größe können Vesting-Zeitpläne linear, abgestuft oder klippenartig sein. Heutzutage gibt es sogar die Verwendung von Programmen von Drittanbietern, um eine automatische Zuteilung durchzuführen.
Cliff Vesting-Zeitplan
Die Klippe ist der Zeitraum vom Beginn einer Sperrfrist bis zur Übertragung des ersten Token-Satzes. Obwohl nicht jedes Token-Projekt den Cliff-Vesting-Zeitplan verwendet, wird er typischerweise mit linearen oder abgestuften Vesting-Zeitplänen verwendet, um übertragene Token freizugeben.
Im Cliff-Vesting-Zeitplan werden keine Token freigegeben. Tatsächlich sind längere Zeitrahmen die Norm in Cliff-Vesting-Zeitplänen. Und sollten Sie Ihr Geld vor dem vereinbarten Datum abheben, verlieren Sie alle Rechte an den unverfallbaren Token.
Dies verringert die Wahrscheinlichkeit von Pump-and-Dump-Angriffen, bei denen sich Menschen früh in einen Token einkaufen, nur um sich plötzlich wieder zurückzuziehen, wodurch der Wert des besagten Tokens zusammenbricht.
Abgestufter Vesting-Zeitplan
Wie der Name schon sagt, werden die unverfallbaren Token in Klassen freigegeben, die jeweils höher oder niedriger als die letzte sind. In einem abgestuften Vesting-Zeitplan wird ein bestimmter zeitlicher Abstand zwischen den Veröffentlichungen festgelegt.
Mit jedem Zeitintervall wird pro Note ein bestimmter Prozentsatz addiert. Beispielsweise können 20 % der Vested Tokens nach den ersten sechs Monaten ausgezahlt werden; 35 % werden nach einem Jahr ausgezahlt. In achtzehn Monaten werden weitere 25 % gezahlt. Die letzten 15 % werden am Ende des zweiten Jahres gezahlt, wodurch die Freilassung abgeschlossen wird.
Dieses gestaffelte Release-Format führt Token langsam auf den Markt ein, Manipulation und Reduzierung des Volatilitätsrisikos. Hier steht Ihnen bei einem Rücktritt nur der Ihrer Wartezeit entsprechende Prozentsatz zu.
Linearer Vesting-Zeitplan
Der lineare Vesting-Zeitplan ist die Zuteilung der Vesting-Token zu gleichen Teilen über einen vordefinierten Zeitraum. Hier könnten wir im ersten Quartal 20 % zahlen lassen, dann weitere 20 % in den folgenden drei Monaten. Auf diese Weise ist die gesamte Zuteilung in einem Jahr und drei Monaten abbezahlt.
Wer sind die Parteien, die an einem Krypto-Vesting-Zeitplan beteiligt sind?
Beim Krypto-Vesting sind drei Hauptparteien beteiligt: das Unternehmen, das das Vesting anbietet, der Investor und der Vestee.
Das Unternehmen, das das Vesting anbietet, ist für die Erstellung des Vesting-Zeitplans und die Festlegung der geltenden Regeln und Vorschriften verantwortlich. Sie müssen auch einen Plan entwickeln, um sicherzustellen, dass der Vestee seine Verpflichtungen erfüllt und die versprochenen Belohnungen verdient.
Der Investor ist in der Regel eine Einzelperson oder Gruppe, die in ein Projekt und einen angebotenen Token investiert. Sie können auch zusätzliche Mittel für das Projekt sowie Beratung und Unterstützung bereitstellen.
Schließlich ist der Vestee die Person oder Gruppe, die die Freizügigkeitsleistung erhält. Sie sind verantwortlich für die Erfüllung ihrer Verpflichtungen aus der Ausübungsvereinbarung, wie z Erledigung bestimmter Aufgaben oder Meilensteine und muss bereit sein, sich an alle damit verbundenen Regeln zu halten und Vorschriften.
Jede dieser Parteien spielt eine entscheidende Rolle in einem erfolgreichen Krypto-Vesting-Programm, und die Zusammenarbeit kann dazu beitragen, dass alle Beteiligten das bekommen, was sie von der Vereinbarung erwarten.
5 Vorteile von Crypto Vesting
Krypto-Vesting existiert nur wegen seiner zahlreichen Vorteile für Investoren, Token-Projekte und Token-Entwickler.
1. Verringert das Risiko der Marktmanipulation
Vesting stellt sicher, dass kein früher Investor oder Projektentwickler den Markt überflutet, sobald die Crowdfunding-Periode vorbei ist. Sie können auch nicht an der Token-Versorgung herumspielen, indem sie die Token horten und so eine künstliche Hyperknappheit schaffen. Das verringerte Risiko der Marktmanipulation erleichtert das Erkennen von Betrügereien, die wertlose Coins generieren, nachdem sie Gelder von Investoren erhalten haben.
2. Fördert Engagement
Crypto Vesting funktioniert, indem es die Freigabe der Projekt-Token an die Eigentümer absichtlich verzögert, Widerstandsfähigkeit und Engagement aufbaut, um zu sehen, wie das Projekt zu dem heranwächst, wofür es konzipiert wurde. Es gibt den Anreiz, zu bleiben und das lange Spiel zu spielen, mit der Gewissheit, nach dem langen Warten belohnt zu werden.
Crypto Vesting zielt darauf ab, ein sicheres dezentrales Kryptowährungsnetzwerk zu schaffen, für das Zeit benötigt wird. Es verschafft den Entwicklern dringend benötigte Zeit, um weiter an einem Token mit innerem Wert zu arbeiten.
4. Reduziert das Risiko von Marktschwankungen
Vesting hilft dabei, Token so zu verteilen, dass ein großer Teil der Token des Projekts nicht übermäßig von einer einzelnen Person oder einer kleinen Anzahl von Personen gehalten wird. Diese einzelne Person oder kleine Gruppe kann leicht Schwankungen des Marktangebots verursachen, wenn sie nicht kontrolliert wird. Diese Marktschwankungen wirken sich nachteilig auf den Wert des Tokens aus und verursachen Verluste für Kleinanleger.
5. Große Investitionsmöglichkeit
Crypto Vesting ermöglicht es Ihnen in Kryptowährungen investieren während Sie das Eigentum behalten, bis Sie sie verkaufen oder tauschen. Sobald Sie am ICO eines Tokens teilnehmen, von dem Sie glauben, dass er Potenzial hat, werden Sie zu einem frühen Investor mit Anspruch auf unverfallbare Token. Diese Token können später verkauft werden, wodurch Sie eine schöne Rendite auf das investierte Kapital erhalten.
Nutzen Sie die Vorteile von Crypto Vesting
Es gibt zahlreiche Vorteile des Krypto-Vesting für einen Krypto-Investor, ein Prozess, von dem erwartet wird, dass er zu einer Standardkomponente von Krypto-Starts wird. Indem Sie sich über die Praxis, Vorteile und Merkmale des Krypto-Vesting informieren, können Sie sicherstellen, dass Sie fundierte finanzielle Entscheidungen treffen können, wenn Ihnen die Möglichkeit geboten wird, in ein Krypto-Projekt zu investieren.